Neways : update bod Infestos

 Update : 01/07/2021

Mijn koersdoel : 11,98€ (0%)          Koers : 14,60€

www.newayselectronics.com           NL0000440618

Punten : 1                                         Status : verkopen 

De activiteiten van Neways beslaan de volledige levenscyclus van professionele elektronica in het business-to-businesssegment, vanaf het allereerste idee tot ontwikkeling en productie, reparatie en service. Het wil zich profileren als de systeem innovator.

Prosus : 2020/21 per 31/03/2021

 Update : 27/06/2021

Mijn koersdoel : 125€ (32%)        Koers : 94,62€       Hun koersdoel : 129,9 (37%)

https://www.prosus.com/                                             NL0013654783

Punten : nvt                                                                    Status : kopen (lange termijn)

Prosus is een investeerder in consumenten internet toepassingen. Zij heeft belangen in Tencent (90%) de andere investeringen (8%) zijn MailRu, Trip.com, online marktplaatsen, fintech en maaltijdbezorgers. De overige 2% is 3,5 mia €.

Prosus noteert in €uro's en registreert in dollar$, voor wie het nog herinnert, de munteenheid van een bananenrepubliek. Het boekjaar sluit af op 31/3.

Verschil A1-aandeel en N-aandeel

De omzet steeg met 33% naar 28,8bn$, met als grootste drivers >100%food delivery +54%etail + 36%edtech.  

De vrije cash flow was positief (126mio$) door de stijging van de dividendinkomsten en verbetering van het bedrijfskapitaal.

De nettoschuld bedroeg 3,1mia$, maar door de verkoop in april van 2%Tencent voor 14,6mia$, is deze schuld omgezet is in een vrij hoge kaspositie.

Prosus wordt momenteel volledig gedragen door de resultaten van Tencent. Voorlopig nog niet winstgevend, maar sterk aan belang winnend zijn de belangen in de zoekertjessites, maaltijdbezorging, fintech en e-commerce.

Het dividend werd opgetrokken naar 0,14€pa (+27%). De wpa steeg met 85% naar 3,8€. De nav steeg naar 22,3€pa (+40%).

De koersdoelen liggen vrij dicht bijeen en laat nog een stijgingsmarge zien van >50%.

Ik blijf als lange termijn belegger rustig wachten tot de onderwaardering wordt weggewerkt. Dit zal m.i. pas gebeuren als de niet-Tencent beleggingen winst zullen beginnen te genereren en als Prosus zijn nav zal beginnen waarderen als een holding.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Witan : update

Update : 23/06/2021

Mijn koersdoel : 269Gbp (12%)      Koers : 240Gbp

https://www.witan.com/                   GB00BJTRSD38

Punten : 8                                         Status : kopen 

Witan is an investment trust which aims to grow shareholders’ wealth and outperform through active investment primarily in listed individual companies across a broad spread of global equity markets.

De core portfolio van 75% zijn ondernemingen met een sterke cash flow, ondergewaardeerde groei vooruitzichten of ondergewaardeerd, dikwijls cyclische bedrijven.

De specialisten portfolio van 25% zijn ondernemingen met superieure groei en andere opportuniteiten in Emerging Markets, klimaatverandering, private equity en bio.

Vnl. gepositioneerd in 15%IT + 13%industrials + 12%consumerStaples + 11% investment companies + 10%HealthCare + 9,5%CommunicationServices + 10%ConsumerDiscretionary + 9,5%financials + 7,5%materials + 3%others

Vnl. gepositioneerdin in 76% large caps + 11% mid caps + 2,5% small caps + 10,5% investment companies

Geografische spreiding : 34%NorthAmerica + 19%UK + 17%Europa + 12%Asia + 5%Japan + 13%andere incl. investmentcompanies

Top investeringen : 3,2%GMO climate change fund + 2,8%ApaxGlobalAlpha + 2,7%Vanguard S&P500etf + 2%PrincessPrivateEquity + 1,9%Alphabet 

De huidige koers is op het hoogste niveau. 

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 7,6%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 12,9%cagr.

Mijn koersdoel is 12% hoger dan de huidige koers.

Deze dividend aristocraat mag nog steeds gekocht worden. De discount staat (in vergelijking met de laatste 10 jaren) nog altijd 5% hoger. Je krijgt er een dividend betaler bij die ieder jaar zijn dividend verhoogd.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

AVI global trust : update

Update : 23/06/2021

Mijn koersdoel : 1057Gbp (9%)        Koers : 1063Gbp

https://www.aviglobal.co.uk/             GB0001335081

Punten : 7                                         Status : houden 

AVI zoekt 

- ondernemingen die ondergewaardeerd zijn tov. hun nav

- hoge kwaliteits ondernemingen met sterke potentiële groei

- ondernemingen met een groei potentie door een keerpunt in de marktsentiment tov de onderneming, lage economische waarde

Geografische spreiding : 27%Europa + 24%Japan + 22%Asië + 19%USA + 6%Latam,Africa,Em.Europa + 2%UK

Sector spreiding : 37% closed-end funds + 33% holdings + 30% Japan

Avi Global Investment trust vnl. gepositioneerd in 14,6%JapanSS + 6,8% OakleyCapital + 5,6%ThirdPoint + 5,3%PershingSquare + 4,8%Exor + 4,8%Sony + 4,6%FondulProperties + 4,6%ChristianDior + 4,5%KKR + 3,8%Nintendo 

De huidige koers is op het hoogste niveau. 

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 12%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 10,6%cagr.

Mijn koersdoel is 9% hoger dan de huidige koers.

Al 27 jaar is het dividend niet verlaagd. De nav kende in 2020 een lichte knik, maar stormde dit jaar al 25% hoger. Er is terug een discount van 9%, wat meer in lijn ligt met de historische cijfer. Correct gewaardeerd, bij een verzwakking van de koers is dit altijd een aandeel om op te pikken.    

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

INPP : update 2021 1e vijf maand

Update : 21/06/2021

Mijn koersdoel : 172,6GBp (2%)                               Koers : 169GBp

https://www.internationalpublicpartnerships.com/     GB00B188SR50

Punten : 4                                                                    Status : kopen (lange termijn)

INPP is een infrastructuur co voor de publieke en de sociale sector. 

Sectoren : 22%energie + 19%transport + 19%educatie + 17%gas + 9%afvalwater + 4%gezondheid + 3%rechtbanken + 3%militaire infra + 4%andere infra

Geografisch : 73% UK + 9% Australië + 8% België + 4%Duitsland + 3% USA + 2% Canada + 1% Ierland + <1%Italië

Inditex : 1eQ 2021/22 (1 Februari to 30 April)

Update : 21/06/2021

Mijn koersdoel : 37,65€ (23%)            Koers : 30,63€            Koersdoel analisten : 31 (2%)

https://www.inditex.com/                                                    ES0148396007

Punten : 7                                                                            Status : kopen 

Inditex is een luxe mode retailer met volgende merken : Zara (971 vs 3370), Pull&Bear (95 vs 301), Massimo Dutti (62 vs 282), Bershka (113 vs 349), Stradivarius (117 vs 300), Oysho (43 vs 70) en Uterqüe (1 vs 9).

(Winst voor belastingen in mio  2020 vs 2019)

Geografische omzetverdeling : 48%Europa (ex Spanje) + 23%AsiaRow + 15%Spanje + 14%America

Bemerk : het boekjaar eindigt 31 januari

Investor AB 2021 Hj

Update : 20/07/2021

Mijn koersdoel : 177Sek (-14%)                    Koers : 204,8 Sek           

https://www.investorab.com/                         SE0000107401

Punten : 7                                                     Status : houden 

Onze investeringen zijn onderverdeeld in beursgenoteerde bedrijven, Patricia Industries of investeringen in EQT. Door substantieel eigendom en vertegenwoordiging in de Raad van Bestuur werken we op dezelfde manier met alle holdings. Onze businessteams ontwikkelen waardecreatieplannen, benchmarken onze investeringen en bieden hen ondersteuning om best-in-class posities in hun respectievelijke sectoren te behouden of te bereiken.

Financiële targets 

1. de groei van de nav

2. operationele efficiëntie

3. een gestaag stijgend dividend betalen

66% beursgenoteerde bedrijven + 20% Patricia Industries + 12%EQT

De grootste investeringen zijn : 17%AtlasCopco + 13%Mölnlycke + 11%ABB + 7%SEB + 7%AstraZeneca + 6%Epiroc + 5%Ericsson + 4%Nasdaq   

Het dividend stijgt al 27, met een gemiddelde van 11%. Bij ieder crisis jaar vermindert Investor telkenmale hun dividend (al 4x). Zo ook in 2019 bij de uitbraak van Covid. Het volgende dividend is meestal terug hoger dan ervoor.

Er is een discount van 5%, de laatste 5 jaar was er de discount 16%, in het verleden was dit gemiddeld 23%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 21%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 24%cagr.

Het koersdoel is 14% lager dan de huidige koers, vnl. door het dividend, maar ook door het verminderen van de discount.

Deze holding met focus op Zweden heeft een heel mooi trackrecord. Het dividend stijgt niet even snel als de nav.

   

Behouden.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

RIT Capital Partners plc : update 2021

 Update : 20/06/2021

Mijn koersdoel : 2491Gbp (1%)                  Koers : 2455Gbp                        

https://www.ritcap.com/                              GB0007366395

Punten : 11                                                 Status : Houden

RIT Capital Partners plc is een investeringstrust die het vermogen van aandeelhouders op lange termijn wil beschermen en verbeteren. Sinds de notering aan de London Stock Exchange in 1988 hebben we voor onze aandeelhouders een totaalrendement op de aandelenkoers van 11,7% per jaar behaald.

KPI's 

 - NAV +44%    Koers +36%    Benchmark +37% (MSCI All-World TR Index)

 + Discount : 7%

 - Dividend +2,9%   

 + Ongoing charges : 0,66%

Asset allocatie : 45%EquityLong 11%EquityHedged 20%AbsoluteReturn&Credit 25%PrivateInvestments

  

Geografische spreiding : 40%NorthAmerica +29%EmergingMarkets + 16%Global + 7%UK + 6%Europe + 5%Japan    

Het dividend stijgt al 29 jaar met een gemiddelde van 28%, in de recentere jaren is de stijging 3% 

Er is een discount van 7% op deze trust, de laatste 5 jaar was er een discount van 1%, in het verleden was dit gemiddeld 7%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 7%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 9%cagr. 

Het koersdoel is 1% hoger dan de huidige koers.

Rothschild Investment Trust is een zwijgzame trust die maar weinig info vrijlaat over hun investeringen. De koers heeft het koersdoel bereikt. Het aandeel mag behouden blijven.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Murray International Trust PLC : update 2021

Update : 20/06/2021

Mijn koersdoel : 1294Gbp (7%)                  Koers : 1204Gbp                        

https://www.murray-intl.co.uk/                    GB0006111909

Punten : 2                                                  Status : Kopen

Een wereldwijde portefeuille met hoge overtuiging, gebouwd met het potentieel om kapitaal te laten groeien

en te zorgen voor een sterk en stijgend inkomen. Het doel van de Murray is het behalen van een bovengemiddeld dividendrendement, met lange termijngroei van dividenden en kapitaal vóór inflatie, door voornamelijk te beleggen in wereldwijde aandelen.

KPI's 

 - NAV +29%    Koers +31%    Benchmark +33% (FTSE All-World TR Index)

 + Discount : 0%

 - Dividend +1,9%   

 + Ongoing charges : 0,68%

Equity allocatie :  4,5%TaiwanSemiconductor +  4%GlobalWafers + 3,6%GrupoAeroportuario + 3%CME + 3%PhilipMorris +3%SamsungElectronic

Geografische spreiding : 32%AsiaPacific ex Japan + 26%NorthAmerica + 17%LatinAmerica & EmergingMarkets + 14%Europe ex UK  + 7%UK"

Sector allocatie : +17%technologie +15%financials  +12%telecom +12%Industrials +11,5%fixedIncome +10%consumerGoods +9%basicMaterials +7,5%health +5%energy + 1%utilities

Het dividend stijgt al 21 jaar met een gemiddelde van 6,4%, in de recentere jaren is de stijging 3,7% 

Er is een discount van 0% op deze trust, de laatste 5 jaar was er een discount van 1%, in het verleden was dit gemiddeld 1%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 4,8%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 6,6%cagr. 

Het koersdoel is 7% hoger dan de huidige koers.

Murray is een echt dividendenbetaler. Het dividend stijgt gestaag, jaar na jaar. Grote exposure in vergelijking met andere trust naar de emerging markets. Kopen voor het dividend.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Mercantile investment trust : update 2021

 Update : 19/06/2021

Mijn koersdoel : 665Gbp (5%)                   Koers : 636Gbp                        GB00BF4JDH58

https://am.jpmorgan.com/gb/en/asset-management/gim/per/products/d/the-mercantile-investment-trust-plc-ordinary-shares-gb00bf4jdh58?

Punten : 11                                                 Status : Houden

De Mercantile Investment Trust plc zoekt naar Britse middelgrote en kleinere bedrijven van hoge kwaliteit buiten de FTSE 100 om een portefeuille van aandelen op te bouwen die duidelijke en aantrekkelijke kansen bieden voor toekomstige groei. Onze focus op kwaliteitsbedrijven met sterke cashflows helpt ook om een aantrekkelijk inkomen voor aandeelhouders te genereren, met de mogelijkheid om de jaarlijkse dividendgroei boven de inflatie te richten.

KPI's 

 - NAV +15%    Koers +3,5%    Benchmark +42% (FTSE All-Share ex FTSE 100, ex Inv Companies)

 + Discount : 8%

 - Dividend +1,5%   

 + Ongoing charges : 0,48%

Equity allocatie : 3,4%Bellway 3,3%Intermediate Capita 3,2%Softcat 2,8%GamesWorkshop

Sector allocatie : 33%ConsumerDiscretionary 25%Industrials 13%technologie 13%financials 7%consumerStaplers 6%basicMaterials 

Het dividend stijgt al 23 jaar met een gemiddelde van 8,8%, in de recentere jaren is de stijging 8,7% 

Er is een discount van 8% op deze trust, de laatste 5 jaar was er een discount van 8%, in het verleden was dit gemiddeld 12%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 10,8%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 14,1%cagr. 

Het koersdoel is 4% hoger dan de huidige koers.

Mercantile investeert vnl. in de UK. De nav heeft de laatste jaren wat up en downs gekend. Ik zou dit aandeel kopen, mocht de koers onder de 260Gbp zakken. 

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

JP Morgan American Investment trust

 Update : 19/06/2021

Mijn koersdoel : 665Gbp (5%)                   Koers : 636Gbp                        GB00BKZGVH64

https://am.jpmorgan.com/gb/en/asset-management/gim/per/products/d/jpmorgan-american-investment-trust-plc-ordinary-shares-gb00bkzgvh64

Punten : 11                                                 Status : Houden

JPMorgan American Investment Trust plc streeft ernaar een aantrekkelijk langetermijnrendement te genereren uit 's werelds grootste aandelenmarkt door zich te concentreren op bedrijven van hoge kwaliteit die ook redelijk geprijsd zijn.

KPI's 

 + NAV +59%    Koers +58%    Benchmark +40%

 + Discount : 5,4%

 + Dividend +3,8%   

 + Ongoing charges : 0,34%

Equity allocatie : 5%Microsoft 4,4%Alphabet 4,3%Apple 3,9%Amazon 3,8%Berkshire 3,4%Loewe 3,3%AutoZone 3,1%CapitalOne 3%BankOfAmerica

Sector allocatie : 23%technologie 17%financials 13%healthCare 11%ConsumerDiscretionary 10%  CommunicationServices 5%Materials 5%Industrials

Het dividend stijgt al 18 jaar met een gemiddelde van 16%, in de recentere jaren is de stijging 7% 

Er is een discount van 6% op deze trust, de laatste 5 jaar was er een discount van 5%, in het verleden was dit gemiddeld 5%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 12,6%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 15,7%cagr. De dividend cagr was in beide gevallen 1,1% en 1,7%

 

Het koersdoel is 5% hoger dan de huidige koers.

JPM American investeert vnl. in de USA. De USA aandelen hebben de covid periode aangegrepen om de wereldmacht naar zich toe te trekken. De reusachtige monopolies zijn immens gewaardeerd en de monopolie posities staan onder druk, zelf in eigen land. Ik zou hierin niet meer investeren.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

F&C Investment Trust

Update : 19/06/2021

Mijn koersdoel : 806Gbp (-3%)                                        Koers : 834Gbp                

https://www.bmogam.com/fandc-investment-trust/        GB0003466074

Punten : 7                                                                       Status : Verkopen

F&C Investment Trust streeft ernaar uw vermogen en inkomen op lange termijn te laten groeien. Om de beste groeimogelijkheden voor uw geld te vinden, investeren we wereldwijd: 

    - In de aandelen, of aandelen, van gevestigde bedrijven die genoteerd zijn aan 's werelds belangrijkste         aandelenmarkten

    - Bij rijzende sterbedrijven in opkomende markten

    - In sommige langlopende minder liquide beleggingen, zoals private equity.

F&C heeft hun dividend de afgelopen 50 jaar zelfs elk jaar verhoogd.

KPI's 

 - NAV +12,3%    Koers +4,6%    Benchmark +12,4

 + Discount : 5,4%

 + Dividend +4,6%   Cpi +0,6%

 + Ongoing charges : 0,59%

Equity allocatie : 2%Amazon 2%Alphabet 1,5%Microsoft 1,5%Facebook 1,5%Apple 1%Tencent 1%UnitedHealth 1%TaiwanSemiconductor

Land allocatie : 55%USA 15%Europa 12%Emerging 9%UK 7%Japan 3%Pacific

Sector allocatie : 22%technologie 18%financials 15%consumentendiensten 15%industrials 11%healthCare 10%consumentengoederen 3%basismaterialen 2%energie

Het dividend stijgt al 20 jaar met een gemiddelde van 7%, in de recentere jaren is de stijging 6% 

Er is een discount van 7% op deze trust, de laatste 5 jaar was er een discount van 4%, in het verleden was dit gemiddeld 10%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 10,3%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 13,4%cagr. De dividend cagr was in beide gevallen 1,4% en 2,2%

 

Het koersdoel is 4% lager dan de huidige koers.

F&C noteert met een discount van 8% en een dividend van 1,6%. Er zijn betere trust om in te investeren dan deze.

   

Verkopen.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Lindsell Train investment trust : 2020/2021 per 31/03/2021

 Update : 18/06/2021

Mijn koersdoel : 1939Gbp (35%)                    Koers : 1440Gbp                GB0031977944

https://www.lindselltrain.com/funds/lindsell-train-investment-trust-plc/investment-objective-and-approach.aspx      

Punten : 14                                                     Status : Kopen

Het totale rendement op lange termijn maximaliseren met een min. doelstelling om de echte koopkracht van Sterling-kapitaal te behouden. Lindsell Train maakt geen gebruik van gearing. Het bedrijf verwacht te beleggen in een geconcentreerde portefeuille van gemiddeld 15 bedrijven.

KPI's 

 - NAV +29%    Koers +38,9%    MSCI World Index total return +38,4%

 - Premie : 20%

 + Dividend +13,6%    UK RPI Inflation : 1,5% 

 + Ongoing charges : 0,75%

Land allocatie : 31%Europa 31%UK 24%USA 10%Emerging 3%Japan 1%cash

Sector allocatie :

56%financials 20%consumptiegoederen  9%consumentengoederen 9% IT 4%industrials      

Het dividend stijgt al 20 jaar met een gemiddelde van 25%, in de recentere jaren is de stijging 33% 

Er is een premie van 15% op deze trust, de laatste 5 jaar was er de premie 29%, in het verleden was dit gemiddeld 11%. 

De huidige koers staat op het niveau van 2018. De nav was toen 39% lager dan nu. Het dividend% was 2% tov 4,5% nu.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 14,8%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 24,6%cagr. De dividend cagr was in beide gevallen 2,6% en 4,7%

 

Het koersdoel is 35% hoger dan de huidige koers.

Lindsell Train noteert met een premie van 15% maar slaagt er toch telkens in de markt te verrassen. De dividend politiek laat toe een mooi terugkerend inkomen te genereren.

   

Kopen.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Edinburgh investment trust : 2020/21 per 31/03/2021

Update : 18/06/2021

Mijn koersdoel : 578Gbp (-8%)                    Koers : 631Gbp                GB0003052338        

https://www.majedie.com/fund/edinburgh-investment-trust/        

Punten : 3                                                     Status : Verkopen

Edinburgh investeert in UK-aandelen met een lange termijn met als doelstelling :

1. een snellere stijging van de nav dan de FTSE all-share-index

2. een stijging van de dividenden hoger dan de UK-inflatie

Edinburg kan 20% investeren in niet-UK-aandelen.

KPI's 

+ NAV +28%    Koers +38%    FTSE all-share-index +23%

+ Discount : 4,5%

+ Gearing : 7,1%

- Dividend +0%    CPI +0,7%

+ Ongoing charges : 0,43%

De grootste investeringen zijn : 4,6%AshteadGroup 4,3%RoyalDutch 4,2%AngloAmerican 4,1%AstraZeneca 4%Unilever

Sector allocatie :

+20%industrials +15%consumptiegoederen +10%consumentengoederen +10%financials +10%basisgoederen +5%HealthCare +5%energie      

Het dividend stijgt al 21 jaar met een gemiddelde van 5%, in de recentere jaren is de stijging 3,3% 

Er is een discount van 6% op deze trust, de laatste 5 jaar was er de discount 7%, in het verleden was dit gemiddeld 8%. 

De huidige koers staat op het niveau van 2014. De nav was toen 3% hoger dan nu. Het dividend% was 3,6% tov 4,8% nu.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 0%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 5,5%cagr. De dividend cagr was in beide gevallen 2,6% en 3,1%

 

Het koersdoel is 8% lager dan de huidige koers.

Er zijn betere alternatieven dan Edinburg om te investeren in een trust die gefocust is op dividend uitkering.

   

Verkopen.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

City of London : update 2021

 Update : 18/06/2021

Mijn koersdoel : 433Gbp (9%)                    Koers : 396Gbp            GB0001990497

https://www.janushenderson.com/en-gb/investor/product/the-city-of-london-investment-trust-plc/

Punten : 3                                                     Status : houden 

De doelstelling van City of London is om inkomsten en kapitaal op lange termijn te laten groeien, voornamelijk door te beleggen in aandelen die genoteerd zijn aan de London Stock Exchange. City of London belegt bij voorkeur in grote multinationals. De Raad blijft het belang van dividendinkomsten voor aandeelhouders erkennen, het heeft de langste trackrecord van stijgende dividenden op de beurs van London.

Waarom beleggen in City of London ?

+ target is FTSE all-share index
+ stijgend dividend (sinds 1967)
+ Lopende kostenratio : 0,325%

De grootste investeringen zijn : 4,2%BAT 3,6%Diageo 3,2%Unilever 3,1%RioTinto 2,9%RoyalDutch 2,9%Relx

Sector allocatie : 25%financials 21%consumptiegoederen 9%consumentengoederen 9%basisgoederen 8%HealthCare 8%industrials 6,5%utilities 6%olie&gas 5%telecom 2%technology      

Het dividend stijgt al sedert 1967, met een gemiddelde van 5%.

Er is een kleine premie van 1% op deze trust, de laatste 5 jaar was er geen premie/discount, in het verleden was dit gemiddeld -3%. 

De huidige koers staat op het niveau van 2017. De nav was toen 8% hoger dan nu. Het dividend% was 3,9% tov 5% nu.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 4%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 6%cagr. De dividend cagr was in beide gevallen +3%

Het koersdoel is 9% hoger dan de huidige koers, vnl. door het aantrekkelijk dividend.

Deze trust heeft een fantastische lang dividenden trackrecord. De nav heeft het niveau van 2017 nog niet bereikt. Deze trust doet niet mee aan de hype van de internet/online bedrijven, maar investeert in de 'oude' economie.

   

Behouden.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Brunner investment : update 2021

Update : 17/06/2021

Mijn koersdoel : 1004Gbp (2%)                    Koers : 986Gbp

https://www.brunner.co.uk/                           GB0001490001 

Punten : 6                                                     Status : houden 

Brunner biedt een investeringsoplossing voor investeerders die zoeken naar groei opportuniteiten en dividenden over de lange termijn 

Waarom beleggen in Brunner?
+ target is 70%MSCI all world (ex UK) 30%FTSE all-share index
+ stijgend dividend (sinds 1973)
+ Lopende kostenratio : 0,66%

De grootste investeringen zijn : 4,5%Microsoft 4%UnitedHealthGroup 3%Accenture 2,9%AgilentTechnologies 2,9%TaiwanSemiconductor

Sector allocatie 21%industrials 21%HealthCare 17%financials 13%technology    11%consumptiegoederen 5%consumentengoederen 4,5%utilities 4%basisgoederen 2,6%olie&gas

Het dividend stijgt al sedert 1973, met een gemiddelde van 5%.

De discount op dit aandeel is +/-10% de laatste 5 jaar, in het verleden was dit gemiddeld 13%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau, met een discount van 11%.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 12,8%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 12,6%cagr.

Het koersdoel is 2% hoger dan de huidige koers.

Deze trust heeft een fantastische trackrecord en blijft consequent groeien zonder grote uitschieters.  

Behouden.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Alliance trust plc : update 2021

 Update : 17/06/2021

Mijn koersdoel : 916,65Gbp (-7%)                          Koers : 981Gbp

https://www.alliancetrust.co.uk/                              GB00B11V7W98

Punten : 6                                                               Status : houden 

Alliance streeft op de lange termijn naar een vermogens- en dividenden groei. Ze investeert in global ondernemingen in diverse sectoren en over de ganse wereld.

Waarom beleggen in Alliance?
+ risico controle
+ gemaakt om te presteren, target is MSCI all country world index +2%
+ stijgend dividend (sinds 1966)
+ Toekomstige divi    dendgroei ondersteund door aanzienlijke inkomstenreserves
+ Lopende kostenratio behoort tot de laagste van actief beheerde aandelenfondsen

De grootste investeringen zijn : 4,4%Alphabet 2,8%Visa 2,7%Amazon 2,5%Microsoft 2,4%Facebook 1,7%Alibaba

Sector allocatie : 23%IT 15%communication services 14%consumptiegoederen 13%financials 12%industrials10%health care 5%basisgoederen 2%consumentengoederen 2%energie 

Het dividend stijgt al sedert 1966, de laatste 15 jaar met een gemiddelde van 4,6%.

De discount op dit aandeel is +/-5% de laatste 5 jaar, in het verleden was dit gemiddeld 15%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau, met een premie van 6%.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 10,4%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 13,3%cagr.

Het koersdoel is 7% lager dan de huidige koers.

Deze trust heeft een fantastische trackrecord, maar een laag dividend.  

Behouden.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo

Bankers : update 2021

Update : 17/06/2021

Mijn koersdoel : 110Gbp (-4%)                                     Koers : 115Gbp

https://www.janushenderson.com/en-gb/investor/product/the-bankers-investment-trust-plc/    GB0000767003

Punten : 5                                                                     Status : houden 

Bankers streeft op de lange termijn naar een vermogensgroei die hoger is dan de FTSE World Index en een dividendgroei die hoger is dan de inflatie, zoals gemeten door de UK Consumer Price Index ('CPI'), door te beleggen in bedrijven die over de hele wereld genoteerd zijn.

Waarom beleggen in bankiers?
+ Een goed gediversifieerd belegging in wereldwijde aandelen op de lange termijn
+ Sterk prestatierecord op lange en korte termijn ten opzichte van zijn benchmark
+ Mede-recordhouder van opeenvolgende jaarlijkse dividendverhogingen (sinds 1967)
+ Toekomstige dividendgroei ondersteund door aanzienlijke inkomstenreserves
+ Lopende kostenratio behoort tot de laagste van actief beheerde aandelenfondsen

De grootste investeringen zijn : 2,2%Microsoft 1,9%CMEGroup 1,9%Estee Lauder Cos 1,6%American Tower 1,5%VISA

Sector allocatie : 19%industrials 18%financials 18%consumptiegoederen 15%techologie 8%consumentengoederen 8%health care 4%telecommunicatie 3%basisgoederen 3%real estate

Het dividend stijgt al sedert 1967, de laatste 21 jaar met een gemiddelde van 6,5%.

Er is bijna geen discount op dit aandeel, in het verleden was dit gemiddeld 10%. 

De huidige koers staat op het hoogste niveau, met een premie van 1%.

Had je dit aandeel 5 jaar geleden gekocht dan had je een totaal rendement van 12,7%cagr ; 

  10 jaar geleden had je bijna 14,3%cagr.

Het koersdoel is 4% lager dan de huidige koers.

Deze trust heeft een fantastische trackrecord en staat genoteerd op dezelfde hoogte als de nav.  

Behouden en instappen bij koersverzwakking.

De cijfermatige info : https://docs.google.com/spreadsheets/Jamo