Update : 26/03/2023
Mijn koersdoel : 47,05€ (21%) Koers : 38,9€ Hun koersdoel : 50,1(29%)
Punten : 6 Status : kopen
Bekaert is de producent van stalen kabels en coatings.
Omzet geografisch : 34% latam + 28% emea + 26% Azië/Pacific + 12% noord-america
Omzet : 44% banden & auto + 19% construction + 10% basis materialen + 9% landbouw + 7% energie + 6% uitrusting + 5% consumenten gdn
Men behoudt de outlook 2022-2026 : omzet van 3% cagr en een ebit-marge van 9-11%
Bemerk : ebit-marge 2022 was 6,5%, een inhaalbeweging moet nog komen ?
De koers van het aandeel staat 7% hoger dan eind vorig jaar, op het niveau van 2016. De ratio's waren toen div 2,9% nu 4,2% en de wpa 4,9% nu 12,5%
Had je Bekaert 5 jaar geleden gekocht heb je een totaal rendement cagr van 11%
op 10 jaar heb je bijna 6,5%
Sommige experten gaan er van uit dat Bekaert bijna niet meer cyclisch, maar wel last zal hebben van de huidige crisis. Als we deze redenering volgen dan staat Bekaert laag gewaardeerd. Kopen onder de 35€
Geen opmerkingen:
Een reactie posten